부모님 국민연금 명세서를 처음 들여다본 날이 있습니다. 아버지 월 45만원, 어머니 월 40만원. 합쳐도 85만원입니다. 지금은 노동소득이 있어서 버티고 계시지만, 그 일을 언제까지 하실 수 있을지 아무도 모릅니다. 일이 끊기는 순간 월 400만원에 가까운 소득 공백이 생긴다는 걸 계산하고 나서, “이건 해결해야 할 문제”라는 생각이 들었습니다. 이 글은 그 문제를 미국 배당주로 풀어가는 과정의 첫 번째 기록입니다.
부모님 소득 구조, 숫자로 보면 이렇습니다
현재 부모님 소득은 크게 세 가지입니다.
- 국민연금: 아버지 월 45만원, 어머니 월 40만원 (합계 85만원)
- 임대수입: 어머니 보유 상가에서 월 약 180만원
- 노동소득: 각각 월 약 200만원 수준 (총 400만원) — 지속 여부 불확실
노동소득이 있을 때는 괜찮습니다. 문제는 노동소득이 끊겼을 때입니다. 국민연금과 임대수입만 남으면 월 265만원입니다. 지금 생활 수준을 유지하려면 노동소득만큼인 월 400만원 정도가 추가로 필요합니다.
이 공백을 어떻게 채울 것인가. 그게 출발점이었습니다. 부모님이 평생 일해오신 만큼, 노동을 멈추셔도 소득이 완전히 끊기지 않는 구조를 만들어드리고 싶었습니다.
왜 미국 배당주인가
부동산 추가 매입, 국내 배당주, 예금 등 여러 방법을 검토했습니다. 결론은 미국 배당주였습니다. 이유는 세 가지입니다.
첫째, 월배당이 가능합니다. 국내 배당주는 연 1~2회 지급이 대부분입니다. 미국에는 매달 배당을 주는 ETF와 리츠가 많습니다. 70대 부모님 생활비는 매달 필요합니다. 1년에 한두 번 목돈이 들어오는 방식보다, 매달 일정하게 들어오는 방식이 생활비 관리에 훨씬 유리합니다.
둘째, 달러 자산입니다. 원화 가치 하락 리스크를 분산할 수 있습니다. 환율이 오르면 원화 기준 수령액이 늘어납니다. 국내 자산에만 100% 노출된 상태보다, 일부를 달러로 나눠두는 편이 장기적으로 더 안정적이라고 판단했습니다.
셋째, 소액으로 분산이 가능합니다. 부동산처럼 목돈이 한 곳에 묶이지 않습니다. ETF 한 주부터 시작할 수 있고, 여러 종목으로 리스크를 나눌 수 있습니다. 상가 하나에 자산이 묶이는 것과 달리, 수십 개 기업과 자산에 분산 투자하는 효과를 얻습니다.
미국 배당주 투자, 이런 점은 감수해야 합니다
미국 배당주가 만능은 아닙니다. 시작하기 전에 분명히 알아둬야 할 리스크가 있습니다.
- 환율 변동: 달러 자산인 만큼 환율이 내려가면 원화 기준 수령액도 줄어듭니다. 환율은 양날의 검입니다.
- 배당 삭감 가능성: 아무리 안정적인 종목이라도 배당이 줄어들 수 있습니다. 그래서 종목 선택 기준이 중요합니다.
- 세금: 미국 배당은 현지에서 원천징수된 뒤 국내에서도 과세 대상이 됩니다. 세후 기준으로 계산해야 실제 수령액을 알 수 있습니다.
이 리스크들을 인정하고 관리하는 것이, 무작정 고배당만 좇는 것보다 중요하다고 봅니다.
지금 부모님 계좌 현황 (2026년 6월 기준)
현재 부모님 계좌에 투자된 원금과 월배당은 아래와 같습니다.
| 구분 | 원금 | 월배당 세후 |
|---|---|---|
| 아버지 | 약 1억1,150만원 | 약 $596 (약 90만원) |
| 어머니 | 약 9,020만원 | 약 $359 (약 55만원) |
| 합계 | 약 2억170만원 | 약 $955 (약 145만원) |
국민연금 85만원에 배당 145만원을 더하면 월 230만원입니다. 임대수입 180만원까지 합치면 월 410만원 수준의 고정 캐시플로우가 만들어집니다. 노동소득 없이도 생활이 가능한 구조입니다.
여기서 핵심은 배당 145만원이 노동과 무관하게 매달 들어온다는 점입니다. 부모님이 일을 멈추셔도 이 금액은 계속 유지됩니다.
포트폴리오 구조 — 기본층과 보너스층
부모님 계좌의 미국 배당주는 크게 두 층으로 나뉩니다.
기본층: O(리얼티 인컴), SCHD, JEPI, DIVO, MAIN 등 안정적인 배당ETF와 리츠 중심. 원금의 약 85%를 차지하며 배당의 약 52%를 만들어냅니다.
보너스층: CONY, MSTY, TSLY, PLTY, NVDY 등 YieldMax 옵션 ETF. 원금의 약 12%지만 배당의 약 38%를 만들어냅니다.
이 비대칭 구조가 어떻게 만들어졌는지, 왜 이 방식을 선택했는지는 기본층과 보너스층 구조를 공개한 두 번째 글에서 자세히 다룹니다. 기본층 종목을 어떤 기준으로 골랐는지는 세 번째 글에서 정리했습니다.
이 블로그에서 다룰 것
이 블로그는 투자 전문가의 조언이 아닙니다. 공대 출신 직장인이 부모님 캐시플로우 문제를 해결하려고 공부하고 실험하고 실수하면서 만들어가는 기록입니다.
앞으로 다룰 내용:
- 부모님 계좌 종목 선택 기준과 실제 배당 정산 내역
- 기본층/보너스층 구조를 발견한 과정
- 매달 실제로 들어오는 배당금 기록
- YieldMax ETF의 리스크와 실제 운용 경험
미국 배당주로 노후 캐시플로우를 만드는 과정을, 성공과 실패를 모두 포함해서 있는 그대로 기록할 생각입니다. 비슷한 고민을 하는 분들께 실질적인 참고가 됐으면 합니다. 국민연금 예상 수령액은 국민연금공단 공식 사이트에서 확인할 수 있습니다.
이 블로그는 개인 투자 경험을 기록하는 공간입니다. 특정 종목의 매수·매도를 권유하지 않습니다. 투자 결정은 본인의 판단과 책임 하에 이루어져야 합니다.